平衡型基金》模組型 優於股債平衡型

平衡型基金》模組型 優於股債平衡型
【經濟日報╱記者 曹佳琪】
2007.11.20 03:33 am

平衡型基金在股市波動度高的期間，通常能有效發揮抗跌功能，不過平衡型基金又分股債平衡型及模組操作平衡型基金，在台股目前震盪加劇下，模組操作平衡型基金效益應會更優於股債平衡型基金。
面對類股輪動迅速，國內不少投信開始將期貨、選擇權等衍生性商品納入台股基金投資組合，以形成具空頭保護機制的操作模組，透過選股拉大獲利空間、經由避險模組降低虧損機率，甚至發揮避險效益，將基金報酬轉虧為盈，相較一般台股基金多一層保護機制，來降低市場波動風險。
由於平衡型基金本身曝險程度較股票型基金小，加上沒有持股部位七成的限制，可靈活調整股債比重，在高檔時期落袋為安，達到持盈保泰的效果。